Cómo funciona un préstamo para estudiar, con números

Un préstamo para estudiar tiene cinco piezas: capital, interés, cuota, plazo y gracia. Aquí van con un solo ejemplo: una carrera de 8 semestres que cuesta $5.827.300 cada uno, $46.618.400 en total, financiada al 100 %.

1. Capital: lo que te prestan

El capital son los $46.618.400. No llegan de una vez: llegan en 8 desembolsos, uno por semestre. Tu deuda crece a medida que avanzas en la carrera.

2. Interés: el precio de que te presten

El ejemplo usa una tasa de 14,56 % efectivo anual (E.A.), que es IPC + 9 %: la de la línea Tú Eliges 30 % del ICETEX para los giros de 2026, equivalente a 1,14 % al mes. El ICETEX dice que sus tasas de 2026 van de IPC + 7 % a IPC + 12 %, según la línea. El interés se calcula sobre lo que debes.

3. Lo que haces mientras estudias lo cambia todo

Si no pagas nada, los intereses de cada desembolso se van causando y, al empezar a pagar, se suman a la deuda: al graduarte no debes $46,6 millones, debes $60.957.190. La diferencia son intereses que se volvieron deuda (capitalización de intereses).

Si pagas solo los intereses, la deuda no crece por intereses: al graduarte debes $46.618.400. A cambio pagas mientras estudias, y ese pago sube con cada desembolso: en el último semestre llega a $531.066 al mes.

¿Y el ICETEX? Sus líneas Tú Eliges de 2026 piden pagar mientras estudias entre el 30 % y el 100 % del valor, más intereses; la opción de no pagar nada no aparece entre sus planes de financiación. Para lo que no pagas en la carrera, su reglamento dice que los intereses de los estudios y de la gracia se suman al capital cuando empiezas a pagar, una sola vez. Así está calculado este ejemplo.

4. Cuota: lo que pagas cada mes después

La cuota se calcula con lo que debes al graduarte, la tasa y el plazo. A 6 años:

• Sin pagar nada en la carrera: $1.245.326 al mes. En total devuelves $89.663.482, casi el doble de lo que te prestaron.
• Pagando los intereses en la carrera: $952.392 al mes. En total, sumando lo que pagaste estudiando, devuelves $82.910.981.

Para darte una idea: $1.245.326 es el 71 % de un salario mínimo de 2026 ($1.750.905).

5. Plazo: cuota más baja, más intereses

Con la misma deuda de $60.957.190, si en vez de 6 años pagas en 8, la cuota baja a $1.047.506, pero devuelves $100.560.616: unos $10,9 millones más. Un plazo largo alivia el mes y encarece el total. En Tú Eliges 30 %, el ICETEX da 1,5 veces el tiempo de estudios para pagar lo que falta: para esta carrera de 4 años, 6 años.

6. La tasa también pesa

Sin pagar nada en la carrera y a 6 años, con los dos extremos del rango del ICETEX para 2026:

• 12,46 % E.A. (IPC + 7 %): cuota de $1.147.268; devuelves $82.603.297.
• 17,71 % E.A. (IPC + 12 %): cuota de $1.399.451; devuelves $100.760.469.

Cinco puntos de tasa cambian el total en más de $18 millones.

7. Gracia: el respiro que no es gratis

El periodo de gracia son meses entre el final de los estudios y la primera cuota. En Tú Eliges 30 % son 6 meses desde el último desembolso. En la gracia no pagas cuotas, pero los intereses siguen corriendo. Los números de arriba suponen cero meses de gracia: con gracia, llegas a la primera cuota debiendo más.

Lo que este ejemplo no incluye

Las cifras suponen que la tasa no cambia en todo el crédito; en el ICETEX está atada al IPC y la cuota se recalcula cada año. Tampoco suman aportes ni seguros, como el 2 % de cada desembolso que la ficha de Tú Eliges 30 % cobra para su fondo de invalidez y muerte.

Pruébalo con tu carrera: la calculadora de la ficha de cada programa hace estas mismas cuentas con el precio y la duración de ese programa.